Платежный баланс в январе сжался вдвое

Чистый отток иностранного капитала из России и профицит платежного баланса в январе 2016 года сократились примерно вдвое по сравнению с январем 2015 года. Об этом свидетельствуют первые оценки Банка России, опубликованные сегодня. Такие изменения произошли на фоне снижения объемов внешней торговли, дефицита услуг и оттока капитала из нефинансового сектора.

Центробанк опубликовал предварительную оценку платежного баланса за январь 2016 года. Отметим, формат помесячной оценки с комментариями ЦБ использует впервые. Как следует из сообщения мегарегулятора, в условиях сжатия финансовых потоков чистый отток капитала из России в январе 2016 года составил $4,6 млрд, снизившись более чем вдвое в сравнении с январем 2015 года ($11,4 млрд). Вывоз капитала из страны прежде всего сложился в результате операций в небанковском секторе, то есть частных компаний и граждан.

ЦБ подтвердил ранее данную оценку чистого вывоза капитала частным сектором в целом за 2015 год — $56,9 млрд против $153 млрд в 2014 году. «При этом в отличие от предыдущих лет главной составляющей в структуре чистого вывоза капитала стало погашение частного внешнего долга»,— отмечают в ЦБ. По прогнозам Центробанка, в 2016 году чистый отток капитала из РФ может составить $53 млрд.

Положительное сальдо текущего счета платежного баланса в январе 2016 года ЦБ пока оценивает в $6,1 млрд — оно упало почти в два раза в сравнении с январем 2015 года, когда сальдо составляло $11,1 млрд. Снижение, уточняется в сообщении Банка России, произошло «на фоне более существенного сокращения профицита торгового баланса по сравнению с уменьшением отрицательного вклада баланса услуг и неторговых компонентов».

За 2015 год, отмечается в сообщении, положительное сальдо увеличилось по сравнению с 2014 годом и составило $65,8 млрд против $58,4 млрд. «Отчетный год характеризовался сжатием торгового баланса до $145,6 млрд под влиянием падения цен на энергоносители на фоне значительного сужения внутреннего спроса на импорт»,— поясняют в Банке России. При этом рост профицита текущего счета в ЦБ объясняют сокращением разницы между ценой экспорта и импорта услуг и инвестдоходов, в том числе за счет сокращения выплат по внешним долгам в условиях снижения общей задолженности перед иностранными лицами.

Евгения Крючкова

Китай отказывал россиянам в кредитах из-за санкций

Китайские банки вынуждали россиян закрывать счета, пишет «Коммерсант-Власть». Исполнительный директор Делового совета Россия-АСЕАН Виктор Тарусин рассказал, что банки КНР отказывали российским компаниям и физлицам в выдаче кредитов.

Причиной тому стало то, что банки КНР встроены в глобальную экономику и ценят отношения с американскими банками. Де-факто они присоединились к финансовым санкциям против России, отметил специалист.

Эксперты считают, что китайцы стремятся к контролю над бизнесом, чего раньше не наблюдалось. Из-за этого, по словам Тарусина, в 2015 году не состоялись очень многие сделки. Общее падение товарооборота с Китаем по итогам 2015 года может составить до 30%.

ЦБ отозвал лицензию у банка «Интеркоммерц»

Банк России с 8 февраля отозвал лицензию на осуществление банковских операций у крупного столичного банка "Интеркоммерц", сообщается на сайте регулятора.

Лицензия отозвана из-за неисполнения банком федеральных законов, регулирующих банковскую деятельность, а также нормативных актов Банка России; снижением значения норматива достаточности собственных средств (капитала) банка ниже 2%.

При неудовлетворительном качестве активов КБ "Интеркоммерц" (ООО) неадекватно оценивал принятые в связи с этим риски. Надлежащая оценка кредитного риска по требованию надзорного органа выявила полную утрату собственных средств (капитала) банка. При этом банк был вовлечен в проведение сомнительных транзитных операций, — говорится в сообщении ЦБ.

Банк является участником системы страхования вкладов.

Согласно данным отчетности, по величине активов "Интеркоммерц" на 1 января 2016 года занимал 67-е место в банковской системе РФ.

Российские компании сокращают расходы, но не сотрудников

Сложившаяся ситуация в экономике РФ, связанная с падением цен на нефть, рядом других экспортных товаров и сжатием внутреннего спроса, пока не заставила российские компании приступить к новым масштабным программам оптимизации расходов. Многие из них в течение нескольких лет работают над снижением издержек, повышением их эффективности и необходимости в дополнительных мерах не видят.

Экономика РФ, по данным Росстата, в 2015 году сократилась на 3,7%, промышленное производство – на 3,4%. Причем если в годовом выражении сокращение выпуска в индустрии замедлялось с июня (4,8%) по ноябрь (3,5%), то в декабре спад ускорился до 4,5%.

"По итогам четвертого квартала промышленность в целом начинает сползать в режим фактически рецессионный, потому что даже, по официальным данным Росстата, в среднем с сезонной очищенностью промышленный выпуск в целом в четвертом квартале падал на 0,3%. Экспертные оценки говорят, что спад более интенсивный, до 0,5% в среднем за месяц", — поясняет советник Института современного развития Никита Масленников.

 

Приспособление к кризису, по его словам, по большому счету только начинается.

2015 год, естественно, воздерживались и ожидали, что вот-вот, еще немножко, и мы начнем выходить на режим восстановительного роста, но этот выход сейчас затягивается, по меньшей мере, еще на квартал-два. Поэтому большая часть отраслей находится в зоне риска с необходимостью приспосабливаться к ситуации, — комментирует Масленников.

Он отмечает, что прогнозы по безработице сейчас пересматриваются в худшую сторону, но не стоит ждать ее взрывного роста, напоминающего положение дел в 2009 году.

Есть характерная особенность приспособления нашего рынка труда, российского, к такого рода ситуациям, в которой мы сейчас находимся. Сокращаются не рабочие места, сокращаются заработные платы, — считает эксперт.

Расходы рассчитали заранее

Большинство опрошенных РИА Новости компаний рассказали о действующих программах оптимизации расходов и повышения их эффективности.

Ранее в интервью журналу Harvard Business Review Russia глава Сбербанка Герман Греф сообщил, что за последние два года по программе "Умные расходы" банк сэкономил 105 миллиардов рублей. Своих планов относительно кадровой политики банк не меняет, сообщили РИА Новости в пресс-службе Сбербанка.

РЖД уже несколько лет ведут работу по оптимизации расходов. Компания в 2013 году сократила расходы на 100 миллиардов рублей, в 2014 году — на 85 миллиардов рублей. Президент РЖД Олег Белозеров в ноябре 2015 года сообщал, что компания в 2015 году оптимизировала затраты на 100 миллиардов рублей.

РЖД еще в 2014 году из-за экономической ситуации и падения в связи с этим объемов работы перевели часть сотрудников в режим неполной занятости. Председатель Роспрофжела Николай Никифоров в интервью корпоративному телевидению РЖД в январе 2016 года говорил, что почти 90 тысяч сотрудников компании (около 10% общей численности) в 2015 году работали в режиме неполной занятости.

Представитель РЖД уточнял РИА Новости, что число находящихся на неполной занятости сотрудников по сравнению с 2014 годом несколько снизилось.

Снижение расходов планирует второй крупнейший банк страны — ВТБ.

В данный момент ВТБ активно работает над программой сокращения расходов. Ее цель – консолидация бизнеса, сокращение параллельных структур, дублирующих функций. Например, в рамках присоединения Банка Москвы мы сократим расходы на персонал Банка Москвы на 30-50%, — сообщили РИА Новости в пресс-службе группы ВТБ.

Есть отрасли, не планирующие оптимизации затрат на персонал. Например, в "Объединенной судостроительной корпорации" РИА Новости пояснили, что сокращение персонала, зарплат, переход на неполную рабочую неделю не предполагаются в связи с напряженной программой гособоронзаказа и большой востребованностью квалифицированного персонала в судостроении и судоремонте.

Директор департамента по работе с персоналом Юникредит банка Джанлука Тотаро рассказал, что банк намерен "сохранять на хорошем уровне инвестиции в развитие персонала", но одновременно будет искать пути повышения эффективности затрат: например, развивать электронное обучение, продвигать ротацию кадров внутри компании.

Вице-президент Ситибанка Наталья Николаева отмечает, что автоматизация процессов и фокус на цифровые технологии позволяют банку оптимизировать штатный состав, поэтому не планируется существенно менять общее количество сотрудников, их график или сокращать зарплаты.

В зависимости от рынка

Энергетические компании, как и остальные, говорят о повышении эффективности бизнеса и связанной уже с этим оптимизацией затрат. Возможные внеплановые снижения расходов касаются, прежде всего, инвестиций.

Об отсутствии планов по корректировке кадровой политики сообщили РИА Новости в пресс-службах "Газпрома", "Интер РАО", "Т Плюс" (входит в группу "Ренова"), "Э.ОН. Россия" ("дочки" немецкого концерна E.ON).

Представитель пресс-службы "Роснефти" сообщал РИА Новости, что компания вне зависимости от конъюнктуры постоянно сокращает расходы и повышает эффективность, в части капитальных затрат компания производит корректировки в зависимости от ситуации на рынке.

Планируемые административно-управленческие расходы "Роснефти" были сокращены в 2015-2016 годы более чем на 10% за счет отказа от индексации заработной платы сотрудникам центрального аппарата компании, руководящему составу "дочек" и оптимизации штата, отметил собеседник агентства.

Подконтрольная государству электроэнергетическая компания "Русгидро" в бизнес-плане заложила объем финансирования инвестпрограммы на 2016 год в 65,6 миллиарда рублей, что на 12% меньше уровня инвестиций, утвержденного приказом Минэнерго в декабре.

Сократить на 10 миллиардов рублей планируется программу модернизации, перенеся часть закупок по ней на более поздние сроки. "Русгидро" также намерена разработать новую программу реализации непрофильных активов для дополнительного снижения расходов. Ведется работа над повышением эффективности закупок и по снижению операционных затрат.

Пересматривать инвестпрограмму планирует еще одна подконтрольная государству энергокомпания — "Россети". По словам главы компании Олега Бударгина, по итогам 2015 года 38% потребителей не выполнили свои планы по подключению к электросетям, а такое невостребованное строительство "безусловно, роскошь".

Компания сообщала также, что в рамках программы сокращения издержек к 2017 году планируется снижение операционных расходов на 26,2% с учетом инфляции относительно уровня 2012 года.

Металлурги не планируют экономить на персонале

Значительная часть опрошенных РИА Новости компаний металлургического сектора (в частности НЛМК, "Северсталь", ОМК, ММК) сообщили, что не планируют сокращений персонала, перехода на режим неполной занятости и тому подобных мер.

Представитель "Северстали" уточнил, что некоторая оптимизация общей численности сотрудников компании происходит ежегодно, но в основном за счет естественного оттока персонала (выход на пенсию, снижение набора новых сотрудников), а не сокращений.

Представитель "Русала" пояснил, что "в настоящее время планов и решений по сокращениям нет, но все будет зависеть от ситуации на рынке". При этом президент компании Олег Дерипаска говорил, что по итогам первого полугодия в зависимости от рыночной ситуации может быть принято решение о снижении производственных мощностей на 200 тысяч тонн.

В пресс-службе НЛМК сообщили, что экономия от реализации программ повышения операционной эффективности с 2013 года составила около 660 миллионов долларов. Кроме того, в НЛМК отмечают, что компания успела обновить свои мощности до кризиса. В 2016 году ожидается завершение крупного проекта — строительства фабрики окомкования на Стойленском ГОКе.

Масштабных проектов у НЛМК больше нет, остается инвестировать в поддержание и ремонты и небольшие проекты по повышению качества продукции и снижению затрат, — пояснили в пресс-службе.

Как сообщили в Evraz, в компании уже реализуются меры по сокращению издержек и повышению эффективности производства. По итогам 2014 года экономия составила 420 миллионов долларов, за первую половину 2015 года — 149 миллионов долларов.

Представитель компании пояснил, что в текущей сложной экономической ситуации, в условиях снижения спроса и цен на металлопрокат, железную руду и уголь, Evraz "рассматривает дополнительные меры, направленные на сокращение издержек и себестоимости производства, повышение производительности труда". В январе компания приостановила производство на заводе "Евраз Каспиан Сталь" в Казахстане.

Привыкли оптимизировать

Оптимизировать свой бизнес предприятиям автомобильной отрасли (как производителям, так и продавцам) приходится уже далеко не первый год. Спад продаж автомобилей в РФ наблюдается уже третий год подряд и перспективы на 2016-й не самые радужные. АЕБ прогнозирует в 2016 году сокращение продаж ‎новых легковых и легких коммерческих машин (LCV) в РФ на 4,7% по сравнению с результатами 2015 года — до 1,53 миллиона единиц, и это даже при учете господдержки.

Такие продажи в 2015 году сократились на 35,73%, до 1,6 миллиона единиц. Ассоциация ожидает, что текущий год будет менее турбулентным, но останется неопределенность, связанная с ценами на нефть и изменениями обменного курса.

О том, что авторынок РФ постепенно стабилизируется на более низких по сравнению с докризисными значениях, неоднократно говорили и автоэксперты. За время, прошедшее с начала негативных тенденций (2013 год), предприятия отрасли сумели значительно ужаться и постепенно ресурсы к дальнейшей оптимизации снижаются. Пока самые значительные сокращения персонала в этом году пройдут на петербургском предприятии Nissan – весной компания переведет завод с двух рабочих смена на одну и сократит около 500 рабочих.

Плановые сокращения на "АвтоВАЗе" в этом году могут составить до двух тысяч человек, но это в основном люди пенсионного возраста, им выплатят специальное пособие, говорил глава Минтруда Максим Топилин.

Само предприятие перейдет на четырехдневную рабочую неделю на полгода с 15 февраля с сокращением заработной платы на 20% и сохранением рабочего места за сотрудником. В основном же российские автозаводы практикуют точечные приостановки конвейера и вывод персонала на общественные работы в случае сокращения производственного плана.

Роста не будет

Аналитики продолжают ухудшать свои прогнозы по состоянию российской экономики в начавшемся году. JP Morgan ожидает снижения ВВП РФ в 2016 году на 1,5% при цене нефти $31 за баррель, опрошенные Reuters экономисты — на 3% при стоимости этого сырья $37 за баррель. Выступивший с более краткосрочным прогнозом российский ЦБ полагает, что в первом квартале 2016 года ВВП может снизиться на 1,7–2,5% в годовом выражении.

Падение цен на нефть может отложить восстановление российской экономики еще на год. К такому выводу пришли участники макроэкономического опроса Reuters. Если средняя цена нефти в 2016 будет держаться на уровне $37 за баррель, экономика РФ будет оставаться в рецессии в течение почти всего года. Ее сокращение по итогам 2016-го составит 3% против 0,9%, ранее прогнозировавшихся при средней цене в $50 за баррель. В 2015-м, напомним, по данным Росстата, российский ВВП сократился на 3,7%, падение инвестиций составило 8,4%, розничного оборота — 10%. На 2016 год опрошенные экономисты ждут меньшего снижения инвестиций — на 5%, розничного оборота — на 2%. Прогноз по инфляции — от 6,7% до 10,8%.

Инвестбанкиры из JP Morgan более оптимистичны. По обнародованному сегодня прогнозу, ВВП России снизится в 2016-м году на 1,5%, ранее аналитики прогнозировали снижение на 0,5%. Нынешний пересмотр оценок также произошел из-за нового прогноза цены на нефть в 2016 году — $31 против $40 за баррель ранее.

Также опубликованный сегодня более краткосрочный прогноз от ЦБ — на первый квартал 2016 года, фиксирует, что снижение ВВП России, очищенное от сезонности, за этот период составит менее 1%. По оценкам Банка России, годовой темп снижения ВВП в первом квартале 2016 года может составить 1,7–2,5%, что превышает предыдущий прогноз (1–2%), опубликованный в декабрьском выпуске доклада о денежно-кредитной политике.

Татьяна Гришина

Прибыль BP растворилась в дешевой нефти

Британская нефтяная компания BP крайне неудачно отчиталась за четвертый квартал и весь 2015 год. На фоне значительного падения цен на нефть один из лидеров сектора отчитался о чистом убытке по итогам прошлого года в размере $6,5 млрд. Так плохо дела компании не были даже после разлива нефти в Мексиканском заливе.

Крайне неблагоприятные условия на нефтяном рынке тяжело ударили по отчетности BP. Британская нефтегазовая компания опубликовала сегодня свой финансовый отчет, исходя из которого чистая прибыль в $3,78 млрд за 2014 год сменилась убытками в размере $6,5 млрд по итогам 2015 года. Как отмечает агентство Reuters, столь негативными результаты компании не были, как минимум, 20 лет. Столь крупных убытков один из мировых лидеров нефтяного сектора не терпел даже после взрыва на буровой вышке в Мексиканском заливе, что привело тогда к гибели рабочих, разливу нефти и многомиллиардным штрафам. Сразу после катастрофы в 2010 году компания зафиксировала убыток в $3,72 млрд.

Как отмечается в пресс-релизе, главным фактором, повлиявшим на финансовые показатели BP, стала цена на нефть. Если в четвертом квартале 2014 года она стоила в среднем $77 за баррель, то в конце 2015 года ее стоимость сократилась до $44. В результате четвертый квартал прошлого года завершился для компании чистым убытком в размере $3,3 млрд. Что касается скорректированной прибыли, то она за последние три месяца составила $196 млн. Этот показатель оказался более чем в четыре раза хуже прогнозов аналитиков, опрошенных агентством Bloomberg, которые ожидали увидеть этот показатель в районе $815 млн. Тем не менее компания сохранила уровень выплаты дивидендов акционерам, которая должна произойти в марте, на прежнем уровне в $10 за акцию.

Помимо объявления финансовых результатов BP также сообщила о продолжении реализации плана по сокращению расходов. В числе прочего он предполагает дальнейшее сокращение штата сотрудников: в добавление к уже сокращенным в ноябре прошлого года 4 тыс. работников добывающего сектора британская компания планирует расстаться до конца 2017 года еще с 3 тыс. сотрудников, занятых в области продаж. Тем не менее пока BP не удается справиться с натиском внешних факторов: долг британского производителя вырос с $22,6 млрд до $27,2 млрд, а его коэффициент по итогам 2015 года достиг 21,6% по сравнению с 16,7%, зафиксированными 31 декабря 2014 года.

Кирилл Сарханянц

Министр экономики движется в правильном направлении

Глава Минэкономики Алексей Улюкаев не исключил снижения ключевой ставки Центробанка — до 8,5% по итогам 2016 года. Он заявил, что темпы роста цен замедляются, а инфляция в годовом выражении в январе может составить меньше 10%. ЦБ в минувшую пятницу сохранил ставку на прежнем уровне в 11% и предупредил о возможных инфляционных рисках.

Шансы для снижения ключевой ставки Центробанка есть, заявил сегодня Алексей Улюкаев после встречи с представителями Ассоциации европейского бизнеса (АЕБ). «Считаю, что возможно»,— ответил он журналистам на соответствующий вопрос. Министр не уточнил, вероятно ли снижение ставки уже в первом или втором квартале 2016 года.

Вопрос о ставках обсуждался и на самой встрече с АЕБ — министр оценил, что вероятно снижение ставки до 10% до конца первого полугодия, а по итогам года — до 8–8,5%,— сообщили «Интерфаксу» два участника встречи.

При этом, сообщил глава Минэкономики, уровень инфляции в январе в годовом выражении может снизиться. «Инфляция не растет, более того, темпы роста цен замедляются. К концу месяца, я думаю, мы уже сможем увидеть однозначный показатель, ниже 10%. Это все еще высокое значение, но это не 15% и не то, что было весной прошлого года, поэтому мы движемся в правильном направлении»,— сообщил журналистам господин Улюкаев. По данным Росстата, инфляция в РФ в 2015 году составила 12,9%.

В пятницу, 29 января, Банк России вновь сохранил ключевую ставку на уровне 11% годовых.

В случае усиления инфляционных рисков Банк России не исключает ужесточения денежно-кредитной политики,— говорилось в заявлении ЦБ.

Ранее банк прогнозировал снижение годовой инфляции до менее 7% в январе 2017 года и до целевого уровня 4% к концу 2017 года.

Следующее заседание совета директоров ЦБ с вопросом о размере ключевой ставки запланировано на 18 марта 2016 года.

Софья Окунь